转变中的范式：参与还是侵蚀？
（忽视加密货币的隐性成本）

在通货膨胀世界中的资本部署：拥抱加密货币投资

在一个充满持续通货膨胀和市场波动的时代，资本部署策略对于保护财富至关重要。如果没有适当的投资，通货膨胀会以每年2%到10%甚至更高的速度贬值你的储蓄。例如，6%的年均通货膨胀率可能会使1亿美元在十多年内贬值到不到5000万美元的购买力。在这种高通货膨胀的环境中，财富保护的道路需要精明的投资，而不仅仅是依赖传统的投资渠道。

实现7%的投资回报率（ROI），这是通常被认为较为理想的回报率，在通货膨胀率超出这一回报的国家已不再足够。例如，在2022年，7%的回报率仅与法国、加拿大、西班牙和美国的通货膨胀率持平，分别为6.2%、6.9%、7.3%和7.7%。有些国家经历了两位数的通货膨胀，其中28个国家的通货膨胀率超过了20%。在这种情况下，1亿美元如果未做投资，仅四年时间就可能失去一半的价值，鲜明地揭示了多样化和精明投资策略的重要性。

在CKC.Fund，我们优先考虑财富保护，我们的客户——高净值个人、家族办公室、财富基金和精明的投资者——也持有相同的观点。随着对10%到30%甚至更高回报的预期，这些客户寻求能够提供投资组合多样化和显著增长潜力的替代资产类别。我们坚信加密货币应作为这种替代资产配置的一部分。

CKC.Fund的投资策略：多元化、风险缓解和不对称的上行潜力

我们认为，积极管理的加密货币配置能够提高实现超越整体投资市场回报的概率。尽管加密货币的潜在上行空间非常可观，但我们比许多竞争对手采取更为保守的策略。通过多元化和风险缓解策略，我们的目标是产生能够保持加密货币高潜力的收益，同时尽量减少这一领域固有的波动性。

包括加密货币、房地产和美术品等另类资产在内的投资潜力，即使在市场停滞的情况下，也能提供显著回报，这在弥补投资表现差距方面起着至关重要的作用。目前，超过32%的家族办公室已开始接触加密货币，表明它在机构投资领域的接受度。我们预计，到2025年，越来越多的高净值个人和家族办公室将启动加密货币配置。

加密资产凭借其固有的不对称上行潜力和增长潜力，成为一种独特的投资选择。在CKC.Fund，我们将传统金融中的价值投资原则与加密货币的高回报潜力相结合。我们通过评估项目的用例、过去的市场表现以及代币经济学来评估投资潜力。

加密投资：利用去中心化金融（DeFi）和波动性

我们的投资策略还利用去中心化金融（DeFi）领域中的收益生成。我们通过质押或节点托管服务生成收益，并采用DeFi借贷、DeFi借贷套利和自动化做市等策略。这些策略在所有市场条件下都非常有价值，尤其是在熊市和横盘市场期间。

我们认识到加密市场的波动性可以作为一种优势加以利用。在横盘波动期间，我们积极交易以积累加密货币。这包括在价格下跌时卖出，在低点重新买入，并在价格开始下行时再次卖出，从而积累更多的加密货币。

加密货币：多用途的对冲工具

在当前银行业危机中，全球股市面临损失数万亿美元的威胁，许多投资者将目光转向硬资产以进行投资组合再平衡。房地产、贵金属、比特币（BTC）以及其他特定的加密资产越来越受到青睐。CKC.Fund坚定地相信这些资产在熊市和不确定时期的重要性。

少量的加密资产配置可以作为一种财富保值保险，防范经济灾难，包括恶性通货膨胀、滞涨、货币崩溃和股市崩盘。虽然建议的加密货币配置比例根据年龄、风险承受能力和投资目标等多种因素而有所不同，但我们建议即便是超高净值个人，也至少配置1-2%。

加密货币作为全球另类资产的独特属性

尽管加密资产与全球宏观经济事件的相关性是一个有争议的话题，CKC.Fund认为，根据数据，加密货币与其他资产类别的相关性较低。

在投资组合多样化方面，我们认为加密货币在另类资产配置中发挥着至关重要的作用。加密货币作为另类资产的主要优势之一是其无国界的特性，允许全球参与，并避免了可能影响如房地产等资产的地域性问题。

拥抱加密货币投资：面向未来的策略

加密货币投资不再是边缘的另类资产类别。在CKC.Fund，我们鼓励高净值人士将其纳入另类资产配置的一部分。我们建议将投资组合的约5%投入加密货币，尽管这一比例会根据多个因素有所不同。

CKC.Fund相信，加密货币投资将成为一个良好多元化投资组合中日益重要的一部分。作为一个直到2010年代末才开始被关注的早期另类投资领域，这一行业为那些愿意了解其价值主张并将资本投入其中的人们提供了巨大的机会，从而利用这一资产类别所带来的高回报潜力。

在复杂且不断变化的数字资产世界中导航可能是一项挑战，但保持信息更新是关键。如果您认为这些见解对您有价值，并希望深入了解这个不断发展的领域，请考虑在 LinkedIn 上与 CKC.Fund 连接。此外，如果您还没有订阅，可以加入我们的新闻通讯，获取量身定制的数字资产见解。若需要更多个性化的指导，请通过 info@ckc.fund 与我们联系。与我们连接，帮助您在数字资产的世界中始终保持领先一步。

此内容仅供一般信息参考。CKC.Fund 不提供或提供个性化的财务、投资、税务、法律、安全或会计建议。本内容中提供的信息仅作为一般信息和教育用途。此处包含的任何信息不应被视为参与或避免任何投资相关行动的建议。本内容可能包含某些声明、估计和预测，即“前瞻性声明”。本内容中的所有声明（除历史事实陈述外）均为前瞻性声明，包括与以下内容相关的声明和假设：管理层对未来运营或经济表现的计划和目标；关于当前和未来经济和政治趋势及状况的结论和预测；以及预计的财务结果和运营结果。这些声明通常可以通过使用前瞻性术语（包括“可能”、“相信”、“将”、“期望”、“预期”、“估计”、“继续”、“排名”、“打算”、“前景”、“潜力”或其他类似词语）来识别。CKC.Fund 对这些前瞻性声明的准确性不作任何保证、陈述或保证（明示或暗示）。前瞻性声明涉及某些风险、不确定性、假设以及其他难以预测的因素。观众应注意，本内容中提及的实际结果可能与前瞻性声明大不相同；观众应避免将前瞻性声明视为实际结果或对前瞻性声明给予过度依赖。过去的表现不能作为未来结果的指示或保证。本内容中的任何内容均不应被视为对未来表现的保证。